В пятницу евро снизился на европейских торгах по отношению к корзине мировых валют, продолжив падение вторую сессию подряд по отношению к доллару США и торгуясь вблизи шестинедельных минимумов, поскольку инвесторы продолжали отдавать предпочтение американской валюте как предпочтительному варианту инвестиций-убежища в ожидании дальнейшего развития мирных переговоров между Соединенными Штатами и Ираном.

На этой неделе возросла ставка на возможность повышения процентных ставок Европейским центральным банком на его июньском заседании, в то время как инвесторы ожидают дальнейших экономических данных из еврозоны для пересмотра этих ожиданий.

Обзор цен

• Курс евро сегодня: евро снизился по отношению к доллару на 0,1% до $1,1605 с уровня открытия сегодняшнего дня в $1,1617, при этом достигнув внутридневного максимума в $1,1621.

• В четверг евро завершил торги снижением менее чем на 0,1% по отношению к доллару, возобновив падение, которое было приостановлено накануне во время попыток восстановления после шестинедельного минимума на уровне 1,1583 доллара.

Доллар США

Индекс доллара США вырос на 0,1% в пятницу, сохранив рост вторую сессию подряд вблизи шестинедельных максимумов, что отражает продолжающуюся позитивную динамику американской валюты по отношению к корзине мировых валют.

Помимо поддержки со стороны недавнего общего роста доходности долгосрочных казначейских облигаций США, инвесторы продолжают отдавать предпочтение доллару США как надежному убежищу на фоне пристального наблюдения за развитием мирных переговоров между Соединенными Штатами и Ираном.

Переговоры между США и Ираном

• Иранские информационные агентства: Окончательная версия соглашения между США и Ираном была достигнута при посредничестве Пакистана, официальное объявление ожидается в ближайшие несколько часов.

• Госсекретарь США Марко Рубио заявил, что есть «хорошие признаки» относительно возможности достижения мирного соглашения.

• Дональд Трамп: Соединенные Штаты находятся на заключительном этапе переговоров с Ираном.

• Сообщения: Запасы урана в Иране и контроль над Ормузским проливом остаются ключевыми пунктами разногласий между Вашингтоном и Тегераном.

Европейские процентные ставки

• Источники сообщили Reuters: Европейский центральный банк с высокой долей вероятности повысит процентные ставки в июне из-за того, что инфляционные ожидания смещаются в сторону нежелательного сценария.

• На этой неделе прогнозы денежного рынка относительно вероятности повышения процентных ставок Европейским центральным банком на 25 базисных пунктов в июне выросли с 60% до более чем 70%.

• Инвесторы ожидают дальнейших экономических данных по еврозоне, касающихся инфляции, безработицы и заработной платы, чтобы пересмотреть свои ожидания.

В пятницу на азиатских торгах японская иена снизилась по отношению к корзине основных и второстепенных валют, продолжив падение вторую сессию подряд по отношению к доллару США и приблизившись к трехнедельному минимуму, а также приближаясь ко второй неделе подряд снижения, поскольку инвесторы продолжают отдавать предпочтение доллару США как предпочтительному варианту инвестиций-убежища в преддверии дальнейшего развития мирных переговоров между США и Ираном.

Опубликованные сегодня в Токио данные показали, что базовая инфляция в Японии замедлилась до самого низкого уровня за более чем четыре года, что ослабило инфляционное давление на представителей Банка Японии и снизило ожидания повышения процентной ставки в Японии в июне.

Обзор цен

• Курс японской иены сегодня: доллар вырос по отношению к иене примерно на 0,15% до 159,13 иен с уровня открытия сегодняшнего дня в 158,93 иен, при этом зафиксировав сессионный минимум в 158,87 иен.

• По итогам торгов в четверг иена снизилась менее чем на 0,1% по отношению к доллару, достигнув самого низкого уровня за три недели — 159,34 йены — после публикации сильных экономических данных из США.

Еженедельные торги

В ходе торгов на этой неделе, которые официально завершатся сегодняшними расчетами, японская иена в настоящее время снизилась на 0,25% по отношению к доллару США, и, судя по всему, покажет вторую подряд неделю снижения.

Доллар США

Индекс доллара США в пятницу вырос примерно на 0,1%, сохранив позиции второй день подряд вблизи шестинедельных максимумов, что отражает продолжающуюся позитивную динамику американской валюты по отношению к корзине мировых валют.

Помимо поддержки со стороны недавнего общего роста доходности долгосрочных казначейских облигаций США, инвесторы продолжают отдавать предпочтение доллару США как надежному убежищу, внимательно следя за развитием мирных переговоров между Соединенными Штатами и Ираном.

Переговоры США-Иран

• Иранские информационные агентства: Окончательная версия соглашения между США и Ираном была достигнута при посредничестве Пакистана, официальное объявление ожидается в ближайшие несколько часов.

• Госсекретарь США Марко Рубио заявил, что есть «хорошие признаки» относительно возможности достижения мирного соглашения.

• Сообщения: Запасы урана в Иране и контроль над Ормузским проливом остаются одними из главных пунктов разногласий между Вашингтоном и Тегераном.

Базовая инфляция

Опубликованные сегодня в Токио данные показали, что базовый индекс потребительских цен в Японии в апреле вырос на 1,4% в годовом исчислении, что является самым медленным темпом роста с марта 2022 года и ниже рыночных ожиданий в 1,7% после роста на 1,8% в марте.

Эти цифры ясно указывают на ослабление инфляционного давления на политиков Банка Японии, что снижает вероятность повышения процентных ставок в Японии в этом году.

Процентные ставки в Японии

• Исходя из приведенных выше данных, оценка вероятности повышения Банком Японии процентных ставок на четверть процентного пункта на заседании в июне снизилась с 85% до 65%.

• Инвесторы теперь ожидают дополнительных данных по инфляции, безработице и росту заработной платы в Японии, чтобы пересмотреть свои ожидания.

Цены на нефть снизились по сравнению с максимумами четверговой сессии, поскольку инвесторы надеются на достижение соглашения между США и Ираном, предотвращающего возобновление войны.

Цена на американскую нефть марки WTI выросла на 16 центов до 98,42 доллара за баррель к 13:30 по восточному времени, в то время как мировой эталонный сорт нефти Brent упал на 31 цент до 104,71 доллара за баррель.

Ранее в ходе торговой сессии цены подскочили более чем на 3% после того, как агентство Reuters сообщило, что верховный лидер Ирана аятолла Моджтаба Хаменеи издал директиву, предписывающую оставлять обогащенный уран внутри Ирана.

Рынки рассматривали позицию Хаменеи как потенциальное осложнение для переговоров с Соединенными Штатами, особенно с учетом неоднократных заявлений президента США Дональда Трампа о том, что ликвидация иранской ядерной программы остается одной из главных целей военных действий Вашингтона.

Ранее на этой неделе Трамп заявил, что отменил запланированные авиаудары по Ирану, чтобы дать дипломатии больше времени, после просьб союзников США в регионе Персидского залива. Тегеран и Вашингтон не добились существенного прогресса в достижении соглашения с момента заключения хрупкого перемирия в прошлом месяце.

В среду Трамп также предупредил, что военные операции могут возобновиться, если Иран не сможет дать «на 100% удовлетворительные ответы» в ходе переговоров, хотя и заявил, что готов подождать еще несколько дней, чтобы переговоры могли продолжиться.

Выступая перед журналистами на объединенной военной базе Эндрюс в штате Мэриленд, Трамп заявил по поводу возможных военных действий США:

«Мы полностью готовы. Нам нужны правильные ответы, и они должны быть на 100% хорошими».

Он добавил: «Если я смогу предотвратить войну, подождав несколько дней, и если я смогу спасти жизни, подождав еще немного, я думаю, это будет замечательно».

Тем временем судоходство через Ормузский пролив продолжает сталкиваться с серьезными перебоями из-за блокады этого водного пути Ираном, который остается жизненно важным маршрутом для мировых поставок нефти.

Международное энергетическое агентство в четверг предупредило, что нефтяной рынок может войти в «красную зону» этим летом, если Ормузский пролив не будет вновь открыт. Исполнительный директор Фатих Бироль заявил, что мировые запасы нефти, как ожидается, сократятся по мере роста спроса в летний туристический сезон.

Цены на золото упали на 1% в четверг после того, как рост цен на нефть усилил опасения по поводу инфляции, укрепил ожидания повышения процентных ставок в США и подтолкнул доходность казначейских облигаций и доллар вверх, оказав дополнительное давление на драгоценный металл.

Цена на спотовое золото снизилась на 1% до 4500,07 долларов за унцию. В ходе торговой сессии в США в среду драгоценный металл подорожал более чем на 1% после достижения самого низкого уровня с 30 марта.

Фьючерсы на золото в США с поставкой в июне также упали на 0,7% до 4502,90 долларов за унцию.

Цены на нефть выросли более чем на 2% после сообщения агентства Reuters о том, что верховный лидер Ирана издал директиву, запрещающую вывоз высокообогащенного урана за пределы страны.

Аналитик UBS Джованни Стауново заявил: «В основе всего по-прежнему лежат переговоры между Ираном и Соединенными Штатами, и в этом контексте мы наблюдаем некоторую неопределенность относительно возможности достижения соглашения. Однако цены на нефть сейчас оказывают все большее давление на золото».

В докладе также отмечалось, что указания аятоллы Моджтабы Хаменеи могут еще больше расстроить президента США Дональда Трампа и осложнить переговоры, направленные на прекращение американо-израильской войны против Ирана.

С момента начала войны в конце февраля, которая нарушила судоходство в Ормузском проливе, резко подорвала цены на энергоносители и усилила опасения по поводу инфляции, золото потеряло более 15% своей стоимости.

Доллар США укрепился, что сделало золото, номинированное в долларах, более дорогим для держателей других валют, в то время как доходность 10-летних казначейских облигаций США возобновила свой рост, увеличив альтернативные издержки хранения не приносящего дохода драгоценного металла.

Стауново добавил: «Высокие цены на нефть, которые подталкивают инфляцию вверх, оказывают давление на центральные банки, заставляя их сохранять высокие процентные ставки или даже повышать их еще больше. Поэтому в краткосрочной перспективе это остается негативным фактором для золота».

Хотя золото традиционно рассматривается как средство защиты от инфляции, оно, как правило, испытывает трудности в периоды роста процентных ставок.

Согласно инструменту CME Group FedWatch, трейдеры сейчас оценивают вероятность повышения процентных ставок Федеральной резервной системой как минимум на 25 базисных пунктов в этом году в 58%, по сравнению с 48%-ной вероятностью всего днем ранее.