В пятницу на европейских торгах евро вырос по отношению к корзине мировых валют, возобновив приостановившийся вчера рост по отношению к доллару США. Евро приближается к семинедельному максимуму и демонстрирует второй недельный рост подряд.

Данные еврозоны на этой неделе продемонстрировали явный рост деловой активности в ноябре, что свидетельствует об ускорении экономического роста в четвёртом квартале. Улучшение перспектив Европы укрепляет уверенность рынка в способности региона выйти из фазы экономической слабости и открывает путь к потенциально более жёстким решениям Европейского центрального банка на предстоящих заседаниях.

Обзор цен

• EUR/USD Сегодня: евро вырос на 0,1% до 1,1656 с открытия на уровне 1,1644, после достижения минимума на уровне 1,1674.

• Евро вчера завершил торги снижением на 0,25% по отношению к доллару, что стало первым падением за четыре дня, поскольку инвесторы фиксировали прибыль после роста до шестинедельного максимума на отметке 1,1682 ранее в ходе сессии.

Еженедельная торговля

На этой неделе, которая завершается сегодняшним торгом, евро вырос более чем на 0,5% по отношению к доллару США, что позволяет ему достичь второго недельного роста подряд.

Положительные данные

Опубликованные в среду данные показали, что в ноябре деловая активность в еврозоне росла самыми быстрыми темпами за два с половиной года, при этом сильный сектор услуг компенсировал относительную слабость в обрабатывающей промышленности.

Взгляды и анализ

Стив Энгландер, руководитель отдела глобальных исследований валютного рынка в Standard Chartered в Нью-Йорке, отметил: «Мы наблюдаем постепенное улучшение данных по Европе, и я думаю, что рынок наконец-то начинает это замечать».

Он добавил, что оптимизм относительно возможного окончания российско-украинской войны также способствует росту многих европейских валют, особенно евро и британского фунта.

Кристин Лагард

Выступая в среду на заседании Комитета Европейского парламента по экономическим и валютным вопросам, президент ЕЦБ Кристин Лагард заявила, что экономика Европы демонстрирует признаки восстановления: расходы домохозяйств выросли, а рынок труда остается устойчивым — оба фактора способствуют повышению активности, несмотря на сохраняющиеся проблемы.

Лагард подчеркнула, что показатели базовой инфляции остаются на уровне среднесрочного целевого показателя ЕЦБ в 2% и, как ожидается, останутся вблизи этого уровня в ближайшие месяцы.

Европейские процентные ставки

• Данные этой недели показали неожиданный рост общей инфляции в еврозоне в ноябре, что подчеркивает сохраняющееся ценовое давление на ЕЦБ.

• После публикации данных об инфляции, рыночные цены на денежном рынке на 25 базисных пунктов для снижения ставки ЕЦБ в декабре резко упали с 25% до всего лишь 5%.

• Источники Reuters сообщили, что ЕЦБ, вероятно, сохранит ставки на прежнем уровне на своем декабрьском заседании.

• Инвесторы ждут дополнительных экономических данных по еврозоне перед встречей 17–18 декабря, чтобы пересмотреть свои ожидания.

Японская иена выросла на азиатских торгах в пятницу по отношению к корзине основных и второстепенных валют, продолжив рост по отношению к доллару США третью сессию подряд. Сейчас иена торгуется вблизи двухнедельного максимума и, вероятно, продемонстрирует очередной недельный рост — самый большой недельный рост с сентября — на фоне растущих ожиданий повышения процентной ставки в Японии в конце этого месяца.

Более жесткие заявления главы Банка Японии Кадзуо Уэды открыли путь к краткосрочной нормализации политики, совпав с сообщениями агентства Reuters со ссылкой на правительственные источники о том, что центральный банк, вероятно, повысит ставки в декабре.

Обзор цен

• USD/JPY сегодня: доллар упал примерно на 0,2% по отношению к иене до 154,80 иен с уровня открытия 155,05 после достижения максимума 155,23.

• В четверг иена выросла на 0,1% по отношению к доллару, зафиксировав второй дневной рост подряд и достигнув двухнедельного максимума в 154,51, чему способствовали надежды на сокращение разрыва в процентных ставках между Японией и США.

Еженедельная торговля

На этой неделе, которая завершается сегодняшними торгами, японская иена выросла примерно на 0,85% по отношению к доллару США, что свидетельствует о втором подряд недельном росте и самом сильном недельном показателе с конца сентября.

Кадзуо Уэда

В понедельник глава Банка Японии Кадзуо Уэда предложил более оптимистичный прогноз относительно экономики Японии, заявив, что центральный банк взвесит все «за» и «против» повышения процентных ставок на своем предстоящем заседании в декабре.

Министр финансов Японии Сацуки Катаяма, отвечая в пятницу на вопрос о денежно-кредитной политике, заявила: «С момента вступления в должность в октябре её взаимодействие с губернатором Уэдой было очень тесным». Она добавила, что вопросы денежно-кредитных операций находятся исключительно в ведении Банка Японии.

Взгляды и анализ

Кристофер Вонг, валютный стратег OCBC, отметил: «Похоже, это предварительная подготовка к возможному повышению ставки. Сейчас повышение в декабре или январе кажется весьма вероятным».

Он добавил: «Ключевой вопрос заключается в том, будет ли это единовременное повышение, за которым последует очередная длительная пауза. Для устойчивого восстановления иены, вероятно, потребуются более чёткие указания Банка Японии».

Японские процентные ставки

• Источники Reuters сообщили, что Банк Японии готовит рынки к возможному повышению ставки в декабре, возвращаясь к более агрессивному тону, поскольку вновь возникают опасения по поводу резкого падения иены и ослабевает политическое давление с требованием сохранить ставки на низком уровне.

• Три правительственных чиновника сообщили агентству Reuters, что Банк Японии *вероятно* повысит процентные ставки в этом месяце.

• В настоящее время рыночное ценообразование оценивает вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов на декабрьском заседании примерно в 70%.

• Чтобы уточнить эти ожидания, инвесторы ждут дальнейших данных из Японии по инфляции, безработице и росту заработной платы.

Доллар США вырос по отношению к большинству основных валют в четверг после выхода экономических данных, которые укрепили ожидания того, что Федеральная резервная система, вероятно, снизит процентные ставки на своем заседании на следующей неделе.

Опубликованные сегодня правительственные данные показали, что число первичных заявок на пособие по безработице на прошлой неделе сократилось на 27 000 до 191 000 по сравнению с ожидаемыми 220 000.

По данным Challenger, Gray & Christmas, в ноябре в США было объявлено о сокращении 71,3 тыс. рабочих мест.

Теперь рынки ждут пятничной публикации индекса потребительских расходов, который ФРС считает предпочтительным показателем инфляции.

По данным инструмента FedWatch от CME Group, ожидания указывают на почти 89%-ную вероятность снижения ставки на предстоящем заседании.

В ходе торгов индекс доллара вырос менее чем на 0,1% до 98,9 пункта в 18:42 по Гринвичу после достижения максимума 99,03 и минимума 98,7.

австралийский доллар

Австралийский доллар вырос на 0,2% по отношению к своему американскому аналогу до 0,6616 в 18:53 по Гринвичу.

Канадский доллар

Канадский доллар оставался стабильным на уровне 0,7168 по отношению к доллару США в 18:53 по Гринвичу.

Искусственный интеллект быстро превратился в одну из определяющих глобальных сил нашей эпохи. Будучи одним из ключевых факторов четвёртой промышленной революции, он всё чаще рассматривается как стратегический инструмент для решения таких серьёзных проблем, как изменение климата и загрязнение окружающей среды. Энергетические компании используют ИИ для оцифровки данных, анализа огромных массивов геологических данных и раннего выявления операционных проблем — от чрезмерной эксплуатации оборудования до коррозии трубопроводов.

ИИ теперь играет центральную роль в анализе сейсмических данных, оптимизации траектории скважин и передовом управлении разработкой месторождений, обеспечивая более высокие показатели нефтеотдачи при меньшем воздействии на окружающую среду и меньшем количестве ошибок, связанных с человеческим фактором. Такие компании, как AI Driller, используют удалённые системы на базе ИИ для управления буровыми работами на нескольких буровых установках, в то время как Petro AI и Tachyus создают физические модели для прогнозирования добычи и оптимизации производительности месторождений. Энергетические гиганты Baker Hughes (NYSE:BKR) и C3.ai (NYSE:AI) используют корпоративные системы ИИ для прогнозирования отказов оборудования, а Buzz Solutions анализирует визуальные данные для проверки и обслуживания линий электропередач.

Аналогичная трансформация происходит в секторе электроэнергетики, где ИИ перестраивает процессы от генерации до потребления — при этом сам ИИ резко повышает спрос на электроэнергию.

ИИ улучшает управление спросом и энергоэффективность благодаря таким платформам, как Brainbox AI и Enerbrain, которые самостоятельно сокращают ненужное потребление энергии. В то же время, Uplight помогает коммунальным предприятиям стимулировать эффективное потребление. ИИ также способствует интеграции возобновляемых источников энергии, анализируя огромные массивы данных, включая погодные условия, для более точного прогнозирования выработки солнечной и ветровой энергии.

В сегменте возобновляемой энергетики ИИ улучшает управление сетями, балансирует спрос и предложение в режиме реального времени и использует модели машинного обучения для прогнозирования отказов оборудования, тем самым минимизируя время простоя и снижая эксплуатационные расходы. Envision и PowerFactors предлагают унифицированные платформы для управления крупным парком возобновляемых источников энергии, в то время как Clir и WindESCo выявляют неэффективные ветряные турбины и автоматически оптимизируют углы и ориентацию лопастей для максимального сбора энергии. SkySpecs использует автономные дроны с искусственным интеллектом для автоматизированных проверок турбин, а Form Energy разрабатывает решения для долговременного хранения энергии, чтобы решить проблему нестабильности возобновляемых источников энергии.

Искусственный интеллект (ИИ) также стал основой построения современных интеллектуальных сетей, повышая прозрачность, управляя перегрузками и предотвращая отключения электроэнергии. Kraken Technologies представляет собой «мозг» ИИ для сетей нового поколения, балансируя нестабильное возобновляемое энергоснабжение с текущим спросом, координируя миллионы децентрализованных энергетических объектов и автоматизируя операции для максимальной эффективности и стабильности системы.

WeaveGrid и Camus Energy помогают коммунальным службам интегрировать электромобили и другие распределённые источники энергии, не перегружая сеть. Специальное программное обеспечение WeaveGrid для электромобилей оптимизирует графики зарядки в соответствии с пропускной способностью сети и доступностью возобновляемых источников энергии, а Camus Energy использует машинное обучение для предоставления высокоточных прогнозов спроса и потоков электроэнергии, ускоряя сложные расчёты физических процессов в сети и повышая стабильность зарядки электромобилей в периоды пиковой нагрузки.

ИИ также меняет подход к управлению выбросами углерода и соблюдению требований ESG, централизуя данные, оптимизируя процессы, отслеживая цепочки поставок и повышая точность отчетности. Теперь компании могут отслеживать выбросы в режиме реального времени, использовать прогнозные модели и автоматизировать отчетность ESG, включая выявление отклонений и адаптацию к нормативным требованиям.

CarbonChain и Watershed используют ИИ и машинное обучение для детального и масштабируемого измерения выбросов, особенно в цепочке поставок (область 3). CarbonChain автоматизирует сбор и анализ больших объемов данных по цепочке поставок для создания отчетов о выбросах, готовых к аудиту. Платформа устойчивого развития предприятия Watershed широко использует ИИ для автоматизации сбора данных и повышения точности. Инструмент Product Footprints анализирует каждый приобретенный товар, разбивая его на сырье, этапы производства и транспортировку, что позволяет получить детальную оценку выбросов за считанные минуты.

Однако развитие ИИ повлекло за собой значительные издержки: резкое увеличение потребления электроэнергии в штатах, где размещены крупные кластеры центров обработки данных ИИ. Технологические гиганты и лаборатории ИИ строят огромные кампусы дата-центров, каждый из которых может потреблять до гигаватта энергии — достаточно для обеспечения более 800 000 домов. Неудивительно, что штаты с наибольшей концентрацией этих энергоёмких объектов также испытывают один из самых резких скачков цен на электроэнергию.

В Вирджинии расположено 666 дата-центров — самое большое количество в США. Цены на электроэнергию для населения в штате выросли в августе на 13% по сравнению с прошлым годом, что стало вторым по величине ростом в стране. В Иллинойсе, где расположено 244 дата-центра, цены выросли на 15,8% — это самый высокий показатель в стране.

Как и ожидалось, политическая реакция растёт. Несколько законодателей раскритиковали администрацию Трампа за заключение частных сделок с крупными технологическими компаниями и перекладывание бремени расходов на электроэнергию в центрах обработки данных на потребителей. В результате отрасль всё чаще обращается к модели, впервые предложенной компанией Oklo (NYSE:OKLO), в рамках которой центры обработки данных генерируют собственные выделенные источники энергии, снижая нагрузку на местные сети и защищая потребителей от дополнительных расходов.