Акции Ripple продолжили падение третью сессию подряд, торгуясь около $1,46, что более чем на 9% ниже недельного максимума в $1,61, поскольку настроения на рынке ухудшились после заявлений председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, которые ослабили ожидания относительно скорого снижения процентных ставок.

Давление со стороны продавцов на фоне ослабления спроса

Токен испытывает всё большее давление из-за снижения интереса со стороны розничных инвесторов: открытый интерес на рынках деривативов упал до 2,67 млрд долларов с 2,79 млрд долларов на предыдущей сессии, что свидетельствует о снижении активности на фьючерсных рынках.

Ранее рост открытого интереса с 2,11 млрд долларов — самого низкого уровня в марте — до 2,87 млрд долларов во вторник совпал с ростом цены до 1,61 доллара, что подчеркивает важность потоков ликвидности для поддержания цен.

На институциональном уровне интерес остается слабым. Данные американских ETF Ripple показали нулевой чистый приток средств, при этом общий совокупный приток остался на уровне 1,21 миллиарда долларов, а активы под управлением составили приблизительно 1,02 миллиарда долларов.

С начала недели из этих фондов также был зафиксирован чистый отток средств в размере 1,34 миллиона долларов, что отражает снижение интереса со стороны институциональных инвесторов.

Технический прогноз: риск дальнейшего снижения.

С технической точки зрения, Ripple продолжает торговаться в медвежьем тренде, оставаясь ниже своих ключевых скользящих средних. 50-дневная EMA находится около $1,51, 100-дневная — на уровне $1,69, а 200-дневная — на уровне $1,94, что подтверждает среднесрочный нисходящий тренд.

Индикатор MACD сигнализирует об ослаблении бычьего импульса, несмотря на то, что остается выше сигнальной линии, в то время как индекс относительной силы (RSI) колеблется около 52 в нейтральной зоне, что указывает на продолжающуюся коррекцию без подтверждения разворота тренда.

Цена токена также остается ниже долгосрочной нисходящей линии тренда, что указывает на то, что текущее движение цены является частью фазы коррекции, а не началом нового восходящего тренда.

Что касается ключевых уровней, первоначальная поддержка находится на отметке $1,45, прорыв которой потенциально откроет путь к $1,40. Вверх сопротивление находится на уровне $1,50, за которым следует $1,61, отмечающий недавний пик, завершивший предыдущее ралли.

Цены на нефть и газ резко выросли в четверг на фоне растущих опасений по поводу глобального дефицита поставок после нападений на ключевую энергетическую инфраструктуру на Ближнем Востоке.

Катар объявил, что иранские ракетные удары повредили крупный объект по экспорту сжиженного природного газа, после того как Тегеран пригрозил нанести удары по энергетической инфраструктуре в Катаре, Саудовской Аравии и ОАЭ в ответ на израильские удары по газоперерабатывающему заводу на территории Ирана.

Цены на европейский газ на голландском газовом хабе TTF – региональном эталоне – подскочили более чем на 11% и составили около 61 евро за мегаватт-час.

На нефтяных рынках глобальный эталонный сорт нефти Brent подорожал более чем на 1% до 108,78 долларов за баррель после кратковременного достижения отметки в 119 долларов в начале сессии, после чего снизился. Цена на американскую нефть марки West Texas Intermediate также поднялась примерно до 96,58 долларов за баррель.

Цены на природный газ в США выросли на 3,8%, а фьючерсы на бензин достигли самого высокого уровня почти за четыре года.

Компания QatarEnergy подтвердила, что иранские удары причинили «значительный ущерб» промышленному городу Рас-Лаффан, крупнейшему в мире центру экспорта сжиженного природного газа. Аварийным службам удалось локализовать пожары, жертв нет.

Генеральный директор компании Саад Аль-Кааби заявил, что атаки нарушили работу около 17% экспортных мощностей страны по производству сжиженного природного газа, что еще больше усугубило ситуацию с мировыми поставками.

В официальном ответе министерство иностранных дел Катара назвало нападение «серьезной эскалацией» и явным нарушением суверенитета, предупредив о его последствиях для региональной безопасности и стабильности, а также подтвердив право Катара на ответные действия в соответствии с международным правом.

Эти события происходят на фоне продолжающихся серьезных перебоев в танкерном движении в Ормузском проливе, через который проходит примерно 20% мировых поставок нефти, что повышает риск шока поставок.

Одновременно с этим представитель Белого дома заявил, что в настоящее время Соединенные Штаты не рассматривают ограничения на экспорт нефти и газа, а вице-президент Джей Ди Вэнс встретился с лидерами нефтяной отрасли и подчеркнул, что возобновление работы Ормузского пролива остается одним из главных приоритетов администрации.

Аналитики предупредили, что продолжающиеся атаки на энергетическую инфраструктуру могут подтолкнуть рынки к сценарию «потери контроля», когда кризис перерастет из сбоев в цепочках поставок в реальный дефицит производства, потенциально вызывая резкую волатильность и значительные скачки цен, поскольку страны будут изо всех сил пытаться обеспечить себя энергоносителями.

Цены на золото выросли в четверг после достижения самых низких уровней за более чем месяц, чему способствовало ослабление доллара США. Однако рост оставался ограниченным из-за жесткой позиции Федеральной резервной системы, которая снизила ожидания относительно скорого снижения процентной ставки.

Цена на спотовое золото выросла на 0,8% до 4856,82 доллара за унцию после того, как ранее в ходе сессии достигла самого низкого уровня с 6 февраля, а на предыдущей сессии резко упала на 3,7%. Тем временем фьючерсы на золото в США с поставкой в апреле упали на 0,8% до 4858,60 доллара.

Восстановлению способствовало ослабление доллара, что сделало драгоценный металл дешевле для держателей других валют и помогло частично компенсировать его недавние потери.

Тим Уотерер, главный аналитик рынка в KCM Trade, заявил, что «замедление роста доллара позволило золоту восстановиться, хотя и незначительно», отметив, что ожидания снижения процентных ставок в США были ключевым фактором роста цен на золото, но рост цен на нефть снизил эти ожидания и ослабил восходящую динамику.

Цены на нефть подскочили выше 110 долларов за баррель после иранских атак на энергетическую инфраструктуру на Ближнем Востоке, последовавших за ударами по газовому месторождению Южный Парс. Это усилило опасения по поводу инфляции, а закрытие Ормузского пролива привело к поддержанию высоких цен и увеличению транспортных и производственных издержек.

В связи с этим сообщается, что администрация президента США Дональда Трампа рассматривает возможность развертывания тысяч военнослужащих для усиления операций на Ближнем Востоке, что подчеркивает сохраняющуюся геополитическую напряженность.

Несмотря на недавний отскок, золото по-прежнему снизилось более чем на 9% с начала американо-израильских ударов по Ирану 28 февраля, находясь под давлением укрепления доллара США, который стал одним из ведущих активов-убежищ.

Среди прочих драгоценных металлов серебро подорожало на 1,5% до 76,52 доллара за унцию, платина выросла на 0,6% до 2035,25 доллара, а палладий подорожал на 1,2% до 1492,25 доллара.

В четверг на европейских торгах цены на золото упали, продолжив снижение второй день подряд и достигнув шестинедельного минимума, поскольку продолжающиеся распродажи на рынках драгоценных металлов были вызваны опасениями по поводу глобальной инфляции на фоне эскалации войны с Ираном.

Доллар США продолжил укрепляться по отношению к корзине валют после того, как Федеральная резервная система сохранила процентные ставки без изменений второй раз подряд и предупредила о росте инфляции из-за повышения цен на энергоносители.

Обзор цен

Цены на золото сегодня: золото упало на 2,75% до 4687,03 доллара за унцию, самого низкого уровня с 9 февраля, с уровня открытия в 4818,34 доллара, после того как был зафиксирован максимум в 4867,17 доллара.

По итогам торгов в среду золото потеряло 3,75%, что стало пятым снижением за последние шесть сессий, и на него оказало давление укрепление доллара после жесткой позиции Федеральной резервной системы.

доллар США

Индекс доллара вырос на 0,1% в четверг, сохранив рост вторую сессию подряд и отражая продолжающуюся укрепление американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

В условиях эскалации войны с Ираном и роста мировых цен на энергоносители, усиливающих опасения по поводу инфляции, инвесторы по-прежнему отдают предпочтение покупке доллара США в качестве предпочтительной альтернативной инвестиции.

Федеральная резервная система

По итогам своего второго в этом году заседания по денежно-кредитной политике, в соответствии с ожиданиями, Федеральная резервная система в среду сохранила процентные ставки без изменений второй раз подряд.

Федеральный комитет по операциям на открытом рынке проголосовал 11 голосами против 1 за сохранение базовой процентной ставки в диапазоне 3,50%–3,75%, что является самым низким уровнем с сентября 2022 года.

Заявление о денежно-кредитной политике

В заявлении Федеральной резервной системы указывалось, что влияние войны с Ираном на экономику США остается неопределенным, но ожидается, что в краткосрочной перспективе это приведет к росту инфляции из-за шока цен на энергоносители.

Федеральная резервная система заявила, что текущие экономические показатели свидетельствуют о стабильном росте экономической активности, при этом рост занятости остается относительно умеренным, уровень безработицы в последние месяцы стабилен, а инфляция по-прежнему относительно высока.

Центральный банк подтвердил свою двойную задачу: достижение максимальной занятости и поддержание инфляции на уровне 2% в долгосрочной перспективе.

В докладе также отмечается, что неопределенность по-прежнему доминирует в экономических перспективах, особенно в отношении влияния геополитических событий на Ближнем Востоке.

Федеральный комитет по операциям на открытом рынке продолжит отслеживать поступающие данные и готов корректировать денежно-кредитную политику в случае возникновения рисков, которые могут помешать достижению его целей.

Экономические прогнозы

В опубликованных в среду квартальных экономических прогнозах Федеральной резервной системы были внесены некоторые изменения:

Экономический рост: Федеральная резервная система повысила свой прогноз роста экономики США на этот год до 2,4% с 2,3%, на 2027 год до 2,3% с 1,9% и на 2028 год до 2,1% с 1,9%.

Общий уровень инфляции: Федеральная резервная система повысила свой прогноз инфляции на этот год до 2,7% с 2,6% в декабрьских прогнозах, на 2027 год до 2,2% с 2,1%, при этом оставив прогноз на 2028 год без изменений на уровне 2,0%.

Базовая инфляция: Федеральная резервная система повысила свой прогноз базовой инфляции на этот год до 2,7% с 2,5%, оставив при этом прогноз на 2027 год на уровне 2,2%, а на 2028 год — на уровне 2,0%.

Целевая процентная ставка: Федеральная резервная система сохранила прогнозируемую ставку на уровне 3,50% на этот год и на уровне 3,25% как на 2027, так и на 2028 год.

Джером Пауэлл

Ключевые заявления председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла на пресс-конференции в среду:

Последствия событий на Ближнем Востоке остаются неопределенными.

Высокая инфляция в значительной степени отражает рост цен на товары, отчасти обусловленный введением таможенных пошлин.

В последние недели краткосрочные инфляционные ожидания выросли в связи с событиями на Ближнем Востоке.

Повышение цен на энергоносители в краткосрочной перспективе приведет к росту общей инфляции.

Серия инфляционных шоков замедлила недавний прогресс в борьбе с инфляцией.

Инфляцию цен на энергоносители нельзя игнорировать до тех пор, пока не стабилизируется инфляция цен на товары.

Прогноз цен на нефть зависит от инфляционных ожиданий и более широкого контекста инфляции, превышающей целевой уровень за последние пять лет.

Медианная динамика процентных ставок не изменилась, но наблюдается тенденция к уменьшению количества снижений ставок.

Ожидается прогресс в борьбе с инфляцией, но не такой значительный, как предполагалось ранее.

Если инфляция не снизится, снижения процентных ставок не произойдет.

Отчасти нефтяной шок отражается в росте инфляционных ожиданий и ограниченном прогрессе в борьбе с инфляцией.

В конечном итоге нефтяной кризис окажет понижающее давление на потребительские расходы и занятость, а также повышающее давление на инфляцию.

Я не утверждаю, что безработица находится под большей угрозой, чем инфляция.

Если к концу моего срока полномочий новый председатель Федеральной резервной системы не будет утвержден, я буду исполнять обязанности председателя.

Я не намерен покидать Федеральную резервную систему до завершения расследования Министерства юстиции.

Этот энергетический кризис — разовое событие.

Обсуждалась возможность повышения процентной ставки.

В краткосрочной перспективе расширение центров обработки данных незначительно повышает инфляцию и может также привести к повышению нейтральной процентной ставки.

процентные ставки США

После заседания, согласно инструменту FedWatch от CME, вероятность сохранения процентных ставок без изменений на апрельском заседании снизилась с 99% до 95%, в то время как вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов выросла с 1% до 5%.

Прогноз по золоту

Оле Хансен, глава отдела товарной стратегии Saxo Bank, заявил, что золото резко упало второй день подряд после пробития ключевого уровня поддержки ниже 5000 долларов на фоне укрепления доллара и более жестких комментариев председателя ФРС Джерома Пауэлла после последнего заседания FOMC.

Нитеш Шах, стратег по сырьевым товарам в WisdomTree, заявил: «Геополитические риски сохранятся и останутся сильным катализатором роста цен на золото. Несмотря на краткосрочную консолидацию, я легко могу предположить, что к концу года цена на золото достигнет 6000 долларов».

Фонд СПДР

В среду запасы SPDR Gold Trust, крупнейшего в мире биржевого фонда, обеспеченного золотом, сократились на 2,57 метрических тонны, что стало пятым подряд дневным снижением, в результате чего общие запасы упали до 1066,99 метрических тонн, самого низкого уровня с 9 января.