В пятницу криптовалюты торговались ниже, поскольку инвесторы продолжали оценивать влияние эскалации военных ударов между Соединенными Штатами и Ираном, что повысило спрос на активы-убежища и снизило склонность к риску.

В ходе торговой сессии биткоин упал более чем на 1%, опустившись ниже уровня $63 000 и продолжив коррекцию с достигнутого на этой неделе максимума в $65 600.

Другие крупные криптовалюты также оказались под давлением. Ethereum отступил к своему краткосрочному уровню поддержки в 1800 долларов, а XRP остался ниже ключевого порога в 1,10 доллара.

Геополитическая напряженность снижает склонность к риску.

Американские войска шестую ночь подряд продолжали военные операции, нанося удары по объектам на юге Ирана. Тем временем, телеканал «Аль-Джазира» со ссылкой на официальных лиц в Бандар-Аббасе сообщил о повреждении гражданской инфраструктуры, включая электросети и железнодорожную станцию, в результате ударов.

В то же время агентство Reuters со ссылкой на источники сообщило, что Иран попросил йеменских хуситов подготовиться к закрытию нефтеэкспортного маршрута через Красное море, если Соединенные Штаты усилят атаки на иранскую энергетическую инфраструктуру, что вызвало новые опасения по поводу мировых энергетических рынков.

Несмотря на возобновившуюся напряженность, рынок криптовалют оставался относительно устойчивым, хотя настроения инвесторов оставались слабыми. Индекс страха и жадности в отношении криптовалют в пятницу вырос до 27 с 25 днем ранее, но по-прежнему прочно оставался в зоне «страха».

Относительная стабильность рынка была поддержана более слабыми данными по инфляции в США, опубликованными ранее на этой неделе, что вызвало временный отскок более рискованных активов, включая Bitcoin, Ethereum и XRP.

Приток средств в биткоин-ETF замедлился, в то время как XRP демонстрирует умеренный рост.

Приток средств в биржевые фонды, инвестирующие в биткоин, продолжался, но замедлился до примерно 79 миллионов долларов в четверг, по сравнению со 108 миллионами долларов в среду и 181 миллионом долларов во вторник.

Аналитики полагают, что устойчивый институциональный спрос в ближайшие недели может помочь смягчить давление со стороны продавцов, связанное с геополитической напряженностью, и подготовить почву для очередной попытки пробить уровень в 65 000 долларов.

Тем временем, в четверг из спотовых Ethereum ETF был зафиксирован чистый отток средств в размере 28 миллионов долларов, что завершило два последовательных дня положительного притока, составившего в среду 54 миллиона долларов и во вторник 58 миллионов долларов.

Отток средств совпал с падением Ethereum с недельного максимума в 1947 долларов, что подчеркивает сохраняющееся нежелание инвесторов увеличивать долю в высокорискованных активах.

Напротив, XRP вернулся в положительную зону: по данным SoSoValue, в четверг его спотовые ETF привлекли около 7 миллионов долларов чистого притока средств после трех дней сдержанной активности.

Благодаря этому притоку средств общий объем инвестированных активов достиг 1,49 миллиарда долларов, а средний объем чистых активов составил приблизительно 997 миллионов долларов.

Аналитики рынка считают, что устойчивый спрос на котируемые в США ETF на XRP будет иметь ключевое значение для поглощения давления со стороны продавцов на спотовом рынке и поддержки более устойчивого восстановления криптовалюты.

В пятницу в ходе европейских торгов цены на золото выросли в попытке восстановиться после двухнедельного минимума, чему способствовали покупки по сниженным ценам после недавних потерь.

Несмотря на отскок, драгоценный металл, по всей видимости, продолжит демонстрировать снижение вторую неделю подряд, поскольку укрепление доллара США и рост цен на нефть продолжают оказывать давление на рынок на фоне эскалации военной напряженности между Соединенными Штатами и Ираном.

Опубликованные на этой неделе данные по инфляции в США заставили рынки снизить ожидания повышения процентной ставки Федеральной резервной системы в этом году. Теперь инвесторы ожидают дополнительных экономических данных и комментариев от представителей ФРС для получения более четкого представления о дальнейшем ходе денежно-кредитной политики США.

Цена

• Цена на золото выросла на 0,8% до 4008,86 долларов за унцию после открытия на уровне 3976,12 долларов и достижения внутридневного минимума в 3970,89 долларов.

• На закрытии торгов в четверг цена на золото упала на 2,1% до двухнедельного минимума в 3969,34 доллара за унцию после публикации более сильных, чем ожидалось, данных по заявкам на пособие по безработице в США.

Еженедельные показатели

За прошедшую неделю, с учетом закрытия торгов в пятницу, цены на золото снизились примерно на 2,75%, что означает, что драгоценный металл, вероятно, потеряет свои позиции вторую неделю подряд.

доллар США

В пятницу индекс доллара вырос примерно на 0,2%, продолжив рост вторую сессию подряд, поскольку американская валюта укрепилась по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

Инвесторы продолжали отдавать предпочтение доллару как активу-убежищу на фоне активизации военных конфликтов между Соединенными Штатами и Ираном, а также снижения судоходства через Ормузский пролив, что усилило опасения по поводу возможных перебоев в мировых поставках нефти.

Мировые цены на нефть

Цены на нефть выросли примерно на 1% в пятницу, возобновив свой рост после короткой паузы в четверг и вернувшись к месячным максимумам, достигнутым ранее на этой неделе, на фоне усиления военной активности между Соединенными Штатами и Ираном вокруг Ормузского пролива.

Последние события в иранском конфликте

• Соединенные Штаты шестой день подряд наносят новые авиаудары по целям на территории Ирана.

• Иранская Революционная гвардия ответила ответными ударами баллистическими ракетами и беспилотниками по военным базам, на которых размещены американские войска в регионе.

• Иран предупредил Соединенные Штаты, что Ормузский пролив представляет собой «красную линию», и пообещал ответить на любые нападения на свою инфраструктуру.

• Сообщения указывают на то, что Тегеран рассматривает возможность расширения ответных мер, включая угрозы судам в Красном море в случае продолжения американских ударов.

• Американский флот, состоящий из 20 военных кораблей и сотен истребителей, продолжает перехватывать суда, следующие в иранские порты и из них.

• Последние события свидетельствуют о том, что достигнутое в июне временное соглашение о деэскалации фактически сорвалось: переговоры приостановлены, и крупномасштабные военные операции возобновлены.

процентные ставки США

• Опубликованные на этой неделе данные показали, что в июне темпы роста потребительских и производственных цен в США замедлились сильнее, чем ожидалось, на фоне снижения цен на энергоносители.

• Высокопоставленные представители Федеральной резервной системы приветствовали более низкие показатели инфляции в июне, но заявили, что им потребуются дополнительные доказательства, прежде чем они смогут сделать вывод о том, что ценовое давление ослабло устойчиво.

• После публикации этих данных инструмент CME FedWatch показал, что вероятность того, что Федеральная резервная система сохранит процентные ставки без изменений на своем июльском заседании, выросла с 59% до 90%, в то время как вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов снизилась с 41% до 10%.

• Ожидания относительно сохранения процентных ставок без изменений до декабрьского заседания также выросли с 10% до 25%, в то время как вероятность повышения на четверть процентного пункта снизилась с 90% до 75%.

• Инвесторы сейчас ожидают дополнительных экономических данных из США и дальнейших комментариев от представителей Федеральной резервной системы, чтобы пересмотреть перспективы денежно-кредитной политики.

Прогноз по золоту

По словам Тима Уотерера, главного аналитика рынка в KCM Trade, золото привлекло умеренное внимание покупателей после того, как его цена опустилась ниже уровня в 4000 долларов.

«Геополитические риски на Ближнем Востоке остаются высокими, а опасения по поводу инфляции и более высокая доходность облигаций продолжают ограничивать потенциал роста цен на золото», — добавил он.

SPDR Gold Trust

Запасы золота в SPDR Gold Trust, крупнейшем в мире биржевом фонде, обеспеченном золотом, в четверг остались неизменными и составили 1001,88 метрических тонн, что является самым низким уровнем с 2 июля.

Цены на нефть выросли примерно на 2% в пятницу на фоне активизации военных обменов между США и Ираном в Персидском заливе, что усилило опасения по поводу глобального судоходства после угроз закрыть торговый маршрут через Красное море, а также продолжающихся ограничений на движение через Ормузский пролив.

Фьючерсы на нефть марки Brent подорожали на 1,53 доллара, или на 1,82%, до 85,76 доллара за баррель к 09:51 по Гринвичу.

Фьючерсы на американскую нефть марки West Texas Intermediate подорожали на 1,69 доллара, или на 2,14%, до 80,64 доллара за баррель.

Оба эталонных контракта, по прогнозам, должны были показать недельный рост примерно на 13%, при этом Brent, как ожидается, подорожает третью неделю подряд, а WTI – вторую неделю подряд.

Опасения по поводу перебоев в поставках поддерживают цены.

Срыв соглашения о прекращении огня между Соединенными Штатами и Ираном привел к сокращению поставок нефти через Ормузский пролив, а Тегеран призвал йеменских хуситов закрыть судоходный маршрут в Красном море, если Соединенные Штаты начнут атаки на иранскую энергетическую инфраструктуру.

Аналитики Commerzbank заявили, что объем морских перевозок через Красное море значительно увеличился с начала конфликта с Ираном, что отражает перенаправление саудовского экспорта нефти из Ормузского пролива.

«Если после дальнейшей эскалации конфликт закроется в Баб-эль-Мандебском проливе, цены на нефть, вероятно, вырастут еще больше», — заявили аналитики.

Иран заявил, что в пятницу нанес новые удары по американским объектам на Ближнем Востоке, включая первый прямой удар по целям в Сирии, после шестой подряд ночи атак США на иранские военные объекты.

Между тем, Центральное командование США (CENTCOM) заявило в четверг, что американские войска начали новую волну ударов, направленных на дальнейшее ослабление военного потенциала Ирана.

Предупреждения по поводу энергетической безопасности

Исполнительный директор Международного энергетического агентства Фатих Бироль заявил в четверг на мероприятии, организованном Советом по международным отношениям в Вашингтоне, что безопасность поставок нефти остается критически важным вопросом.

«Нам следует беспокоиться, и я действительно беспокоюсь, если ситуация не улучшится в ближайшие недели», — сказал Бироль.

Отдельно Министерство обороны Катара сообщило, что его вооруженные силы перехватили иранскую ракету рано утром в пятницу, а Министерство внутренних дел страны сообщило о том, что ребенок получил ранения осколками от перехваченных ракет.

Министерство электроэнергетики Кувейта также сообщило, что одна из электростанций и опреснительных установок страны подверглась атаке со стороны Ирана.

В пятницу доллар США в целом оставался стабильным, но продолжал двигаться по пути недельного снижения после того, как более слабые данные по инфляции в США побудили трейдеров снизить ожидания скорого повышения процентной ставки Федеральной резервной системой.

Однако эскалация напряженности на Ближнем Востоке ограничила давление на американскую валюту за счет усиления спроса на активы-убежища.

Конфликт между Ираном и Соединенными Штатами обострился на протяжении всей недели, подорвав достигнутое в прошлом месяце перемирие и подтолкнув инвесторов к доллару, поскольку цены на нефть приблизились к самым высоким уровням за месяц.

Евро и фунт стерлингов продолжают укрепляться на этой неделе.

Евро практически не изменился и составил 1,145 доллара, демонстрируя признаки роста примерно на 0,3% за неделю.

Фунт стерлингов немного снизился до 1,346 доллара, но по-прежнему готов к недельному росту на 0,5%, что означает третью неделю подряд роста на фоне ослабления опасений по поводу финансового положения Великобритании.

Японская иена немного укрепилась, достигнув отметки в 162,26 иены за доллар, но осталась близкой к 40-летнему минимуму в 162,84 иены, достигнутому ранее в этом месяце.

Трейдеры сохраняли бдительность в отношении возможности интервенций на валютном рынке после того, как министр финансов Японии Сацуки Катаяма подтвердил готовность правительства к решительным действиям в случае необходимости.

Индекс доллара, измеряющий курс американской валюты по отношению к корзине из шести основных валют, остался неизменным на уровне 100,69, но, по прогнозам, снизится примерно на 0,3% за неделю.

Ранее на этой неделе индекс упал до месячного минимума, поскольку ожидания скорого повышения процентной ставки ослабли, хотя приток средств в активы-убежища поддержал доллар.

«Темпы эскалации на Ближнем Востоке не снижаются, и это продолжает ограничивать готовность инвесторов продавать доллар», — заявил Дерек Халпенни, руководитель отдела исследований глобальных рынков EMEA в MUFG.

«Опубликованные вчера экономические данные США также помогли сдержать давление со стороны продавцов на американскую валюту», — добавил он.

Ожидания повышения процентной ставки в июле снизились.

Опубликованные в четверг данные показали, что розничные продажи в США в июне выросли лишь незначительно, поскольку снижение цен на топливо сократило поступления на автозаправочных станциях, в то время как онлайн-расходы резко возросли.

Эти данные побудили экономистов повысить свои прогнозы по экономическому росту США во втором квартале.

Отдельные данные также показали, что рынок труда остается стабильным, что подтверждает ожидания того, что Федеральная резервная система сохранит процентные ставки без изменений на своем заседании в конце этого месяца после того, как в июне потребительская инфляция показала признаки замедления.

Однако политики по-прежнему с осторожностью относятся к тому, чтобы полагаться на улучшение данных по инфляции за один месяц после нескольких месяцев, в течение которых ценовое давление двигалось в противоположном направлении.

Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность повышения процентной ставки на июльском заседании снизилась до 11% с 25% неделей ранее, при этом рынки заложили в цены совокупное повышение ставки на 26 базисных пунктов к декабрю.

«Я не думаю, что вопрос повышения процентной ставки будет рассматриваться на июльском заседании», — заявил Тани Фукуи, старший директор по глобальной экономической и рыночной стратегии в MetLife Investment Management.

«Мы не ожидаем повышения или снижения процентных ставок в течение 2026 года», — добавил он.

Среди прочих валют австралийский доллар продолжал демонстрировать рост третью неделю подряд, несмотря на падение на 0,24% в пятницу до 0,6981 доллара на фоне ослабления склонности к риску и снижения мировых фондовых рынков.

Тем временем китайский юань отступил от месячного максимума по отношению к доллару, но по-прежнему демонстрирует тенденцию к росту третью неделю подряд.