В среду биткоин немного вырос после падения на предыдущей сессии до семинедельного минимума, поскольку аппетит к риску оставался слабым после попытки президента США Дональда Трампа сместить члена совета директоров Федеральной резервной системы Лизу Кук, что вызвало новые опасения по поводу независимости центрального банка.

По состоянию на 02:32 по восточному времени (06:32 по Гринвичу) крупнейшая в мире криптовалюта выросла на 1,2% до 111 272,4 долларов.

Стоимость биткоина упала ниже 109 000 долларов до самого низкого уровня за семь недель после крупной «китовой» транзакции, при этом отчеты показали, что было ликвидировано около 24 000 токенов.

Сейчас криптовалюта потеряла более 10% от своего рекордного максимума в августе, превысившего 124 000 долларов, что свело на нет большую часть роста, основанного на ожиданиях поворота ФРС в сторону снижения ставок.

Опасения по поводу независимости ФРС ослабляют аппетит к риску

Во вторник Трамп объявил, что немедленно уволил Кук из-за обвинений в «мошенничестве с ипотекой», обвинив ее в предоставлении вводящей в заблуждение информации о своем жилищном статусе в кредитных документах на 2021 год.

Федеральное агентство по финансированию жилья передало обвинения в Министерство юстиции, но Кук их отвергла, назвав свое увольнение «незаконным».

Ее адвокат Эбби Лоуэлл заявил, что подаст иск против администрации, утверждая, что увольнение не имеет законных оснований и нарушает Закон о Федеральном резерве, который гласит, что члены совета директоров могут быть отстранены от должности только «по веской причине».

В настоящее время рынки пересматривают курс ФРС на ставку, растут ожидания ее снижения в краткосрочной перспективе, хотя сохраняется высокая неопределенность относительно институциональной независимости и правовых проблем.

Trump Media и Crypto.com запускают криптоказначейскую фирму

Trump Media & Technology Group (котируется на Nasdaq под тикером DJT) и биржевая платформа Crypto.com заявили во вторник, что они создадут криптоказначейскую компанию путем слияния SPAC, призванную накапливать токены Cronos (CRO), согласно официальным документам и объявлениям компании.

Новая организация, которая будет называться Trump Media Group CRO Strategy, будет структурирована путем слияния с Yorkville Acquisition Corp и будет котироваться на Nasdaq.

Первоначальные планы финансирования включают около 1 миллиарда долларов в токенах CRO, 200 миллионов долларов наличными, 220 миллионов долларов в ордерах и кредитную линию в размере 5 миллиардов долларов от филиала в Йорквилле.

В рамках сделки Trump Media намерена приобрести токены CRO на сумму около 105 миллионов долларов, а Crypto.com инвестирует в акции Trump Media.

После этого объявления цены на токены CRO значительно подскочили, а акции Trump Media также выросли.

Цены на нефть в среду стабилизировались после падения на предыдущей сессии, поскольку инвесторы следили за развитием событий в войне на Украине и оценивали отраслевой отчет, показывающий снижение запасов сырой нефти в США.

Специальный посланник США Стив Виткофф заявил во вторник, что на этой неделе встретится с представителями Украины в Нью-Йорке, добавив, что Вашингтон также ведет переговоры с Россией в рамках своих усилий по прекращению войны.

К 08:20 по Гринвичу фьючерсы на нефть марки Brent упали на 4 цента до 67,18 доллара за баррель, а фьючерсы на нефть марки West Texas Intermediate (WTI) упали на 3 цента до 63,22 доллара.

Оба индекса упали более чем на 2% во вторник после начала недели на самых высоких уровнях с начала августа.

Цены на нефть в среду получили некоторую поддержку после публикации еженедельного отчёта Американского института нефти (API), который, по словам источника на рынке, показал снижение запасов сырой нефти, бензина и дистиллятов в США на прошлой неделе. Официальные данные по запасам будут опубликованы в 14:30 по Гринвичу.

Томас Варга из PVM Oil Associates заявил: «Отчет API помогает стабилизировать цены».

В ходе недавних событий российские нефтеперерабатывающие заводы подверглись атакам украинских беспилотников, что вынудило их экспортировать нефть, которую они не могли перерабатывать.

Во вторник три информированных источника сообщили, что Россия увеличила план экспорта сырой нефти из своих западных портов в августе на 200 тыс. баррелей в сутки сверх первоначального графика после атак на прошлой неделе.

В среду доллар США вырос по отношению к евро и британскому фунту, хотя опасения инвесторов относительно независимости Федеральной резервной системы все еще сохраняются, что потенциально ограничивает потенциал роста валюты.

Евро упал примерно на 0,4% до 1,1593 доллара, в то время как фунт стерлингов снизился на 0,3% до 1,3441 доллара, потеряв часть прибыли, полученной после того, как президент США Дональд Трамп объявил в понедельник о своем плане уволить члена совета директоров Федеральной резервной системы Лизу Кук из-за предполагаемых неправомерных действий, связанных с ипотекой.

Адвокат Кук позже заявил, что она подаст иск, чтобы воспрепятствовать ее высылке, что создает условия для потенциально длительной судебной тяжбы.

Беспрецедентная попытка Трампа уволить члена совета директоров ФРС усиливает его постоянное давление на центральный банк с целью снижения процентных ставок с момента возвращения в Белый дом в этом году.

Хотя доллар, по всей видимости, преодолел непосредственные опасения по поводу независимости ФРС, действия Трампа способствовали более крутой кривой доходности американских облигаций.

Джейми Кокс, управляющий партнер Harris Financial Group, заявил: «Трамп фактически взял на себя функцию прогнозирования действий ФРС, сообщая рынкам о предстоящем снижении ставок, что отражается в крутизне кривой».

Доходность двухлетних казначейских облигаций, которая обычно отражает ожидания краткосрочных процентных ставок, в среду упала до 3,6540%, самого низкого уровня с 1 мая, поскольку трейдеры увеличили ставки на скорое смягчение политики ФРС.

Напротив, доходность долгосрочных облигаций выросла на фоне опасений, что раннее смягчение денежно-кредитной политики может привести к возобновлению инфляции. Доходность 30-летних облигаций выросла до 4,9223%.

Ли Хардман, валютный стратег MUFG, отметил: «Укрепление доллара может быть следствием того, что участники рынка все еще ждут более весомого подтверждения от данных по занятости и инфляции за август относительно того, продолжит ли ФРС реализацию планов по возобновлению снижения ставок в следующем месяце».

По данным CME FedWatch, в настоящее время цены на денежном рынке указывают на 87%-ную вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в сентябре.

В Европе политические события во Франции по-прежнему остаются в центре внимания евро, поскольку премьер-министр Франсуа Байру пытается спасти свое хрупкое правительство меньшинства.

Аналитики DBS Bank написали в своей заметке: «Хотя мы не исключаем краткосрочные политические риски во Франции, мы также принимаем во внимание оптимизм президента ЕЦБ Кристин Лагард относительно восстановления экономики и ее стремление к тому, чтобы евро добился большей международной роли».

В среду стоимость французских государственных облигаций стабилизировалась после того, как доходность 10-летних облигаций во вторник подскочила до самого высокого уровня за пять месяцев. Европейское рейтинговое агентство Scope считает крах правительства во Франции наиболее вероятным исходом.

Доллар США вырос примерно на 0,2% по отношению к японской иене и швейцарскому франку, а новозеландский доллар упал на 0,4% до 0,5834 доллара.

В среду цены на золото на европейском рынке упали, уступив двухнедельному максимуму, достигнутому ранее на азиатских торгах, на фоне усиления коррекции и фиксации прибыли, а также давления со стороны более сильного доллара США по отношению к корзине мировых валют.

В четверг и пятницу инвесторы ждут ключевых экономических данных США, чтобы пересмотреть ожидания относительно снижения ставок Федеральной резервной системы в сентябре и октябре.

Обзор цен

Золото подешевело на 0,6% до 3373,91 доллара с уровня открытия в 3393,46 доллара после достижения максимума в 3394,25 доллара, самого высокого с 11 августа.

На закрытии во вторник золото выросло на 0,8%, показав второй дневной рост за три сессии, на фоне спроса на безопасные активы и опасений по поводу стабильности ФРС.

доллар США

Индекс доллара вырос в среду на 0,5%, возобновив рост после временной паузы вчера, и приблизившись к самому высокому значению за несколько недель, что отражает рост американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

После шока, вызванного попыткой президента США Дональда Трампа уволить Лизу Кук с ее должности в Совете управляющих Федеральной резервной системы, рынки были обеспокоены независимостью ФРС.

Однако эти опасения быстро улеглись, когда стало ясно, что дело, скорее всего, перерастет в длительный судебный спор, что придало рынкам некоторую уверенность.

Процентные ставки в США

По данным инструмента FedWatch от CME Group, вероятность снижения ставки ФРС на 25 базисных пунктов в сентябре в настоящее время стабильно составляет 87%, тогда как вероятность отсутствия изменений составляет 13%.

Вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в октябре стабильно составляет 94%, тогда как вероятность отсутствия изменений составляет 6%.

Чтобы пересмотреть эти ожидания, инвесторы ждут важных данных из США, включая данные о росте ВВП за второй квартал и количестве заявок на пособие по безработице в четверг, а также отчет о личных потребительских расходах за июль в пятницу.

Перспективы золота

Кельвин Вонг, аналитик рынка Азиатско-Тихоокеанского региона в OANDA, отметил: «Краткосрочные спекулянты сейчас фиксируют некоторую прибыль. Тем не менее, золото продолжает пользоваться поддержкой, особенно на фоне более осторожной позиции ФРС».

Вонг добавил: «В ближайшей перспективе мы ожидаем продолжения восходящего давления, потенциального тестирования уровня в 3400 долларов, с 3435 долларами за унцию выше этого значения».

Фонд SPDR

Золотые запасы SPDR Gold Trust, крупнейшего в мире биржевого инвестиционного фонда с золотым обеспечением, вчера выросли на 1,43 тонны, что стало вторым дневным ростом подряд. Общий объем составил 959,92 тонны, что является самым высоким показателем с 19 августа.