Цены на нефть во вторник упали более чем на 1% после роста примерно на 2% на предыдущей сессии, поскольку трейдеры следили за развитием событий вокруг войны на Украине и возможными перебоями в поставках российского топлива.

Цена на нефть марки Brent к 10:40 по Гринвичу упала на 1,08 доллара, или на 1,57%, до 67,72 доллара за баррель, достигнув максимума с начала августа на предыдущей сессии. Цена на нефть марки West Texas Intermediate (WTI) упала на 1,13 доллара, или примерно на 1,74%, до 63,67 доллара.

Джованни Стауново, аналитик UBS, отметил: «Небольшое снижение сегодня обусловлено нежеланием рисковать, поскольку фондовые рынки торгуются ниже. Геополитические факторы остаются под пристальным вниманием, особенно действия Трампа, если встреча между Россией и Украиной не состоится».

Рост цен на нефть в понедельник был обусловлен главным образом рисками с поставками после украинских ударов по российской энергетической инфраструктуре, а также возможностью новых санкций США в отношении российской нефти.

Атаки Украины, предпринятые в ответ на продвижение России в конфликте и бомбардировки ею украинских газовых и энергетических объектов, нарушили российские операции по переработке и экспорту нефти и привели к дефициту бензина в некоторых регионах России.

В то же время президент США Дональд Трамп вновь пригрозил ввести санкции против России, если в течение ближайших двух недель не будет достигнут прогресс в достижении мирного соглашения.

Однако источники сообщили агентству Reuters, что официальные лица США и России обсудили несколько энергетических сделок в кулуарах мирных переговоров в этом месяце.

Томас Варга, аналитик PVM Oil Associates, отметил: «Учитывая высокий уровень неопределенности на рынке нефти из-за украинского конфликта и торговой войны, инвесторы не будут готовы долго принимать решения о вложении средств в какое-либо направление». Он добавил, что в среднесрочной перспективе цены на нефть марки Brent могут оставаться в торговом диапазоне от 65 до 74 долларов.

Оле Хансен, стратег по сырьевым товарам Saxo Bank, отметил, что надвигающееся введение США пошлин против Индии за продолжение закупок российской нефти — ещё один фактор, за которым следит рынок. Индия является третьим по величине покупателем российской нефти.

Индийский экспорт может столкнуться с пошлинами США до 50% — это одни из самых высоких пошлин, введенных Вашингтоном.

Доллар США стабилизировался во вторник после волатильного начала сессии после беспрецедентного решения президента Дональда Трампа об увольнении члена совета директоров Федеральной резервной системы Лизы Кук, что вновь усилило опасения по поводу независимости центрального банка.

Курсы евро и британского фунта по отношению к доллару США практически не изменились и составили 1,1617 и 1,3461 доллара соответственно, что соответствует сдержанной динамике других валют, таких как японская иена и швейцарский франк.

Индекс доллара, который измеряет курс американской валюты по отношению к шести другим валютам, составил 98,42, восстановившись после снижения примерно на 0,4% после того, как Трамп объявил об отставке в письме Куку, опубликованном в социальных сетях.

Этот шаг ознаменовал собой резкую эскалацию борьбы Трампа с ФРС, поскольку он неоднократно критиковал председателя Джерома Пауэлла за то, что тот не снижал ставки, хотя и воздерживался от угрозы отставки Пауэлла, поскольку до конца его полномочий осталось менее девяти месяцев.

Кеннет Бру, глава отдела исследований валютного рынка и ставок в Société Générale, заявил: «Эта история ожидалась уже давно», имея в виду продолжающееся давление Трампа с целью снижения стоимости заимствований.

В письме Трамп обосновал своё решение обвинениями в «неправомерном поведении при получении ипотечных кредитов». Однако Кук ответила, что у президента нет юридических полномочий увольнять её из центрального банка, и настаивала на том, что она не уйдёт в отставку.

Рынки в настоящее время закладывают в цены 82% вероятности снижения ставки на сентябрьском заседании ФРС. По словам Бру, хотя инвесторы, возможно, склоняются к продаже доллара, сохраняющиеся экономические и финансовые проблемы в Европе ограничивают возможности ставок против американской валюты.

В Европе стоимость французских государственных облигаций упала в преддверии голосования по вотуму доверия, которое состоится в следующем месяце, поскольку оппозиционные партии заявили, что не поддержат планы премьер-министра Франсуа Байру по сокращению бюджета. Доходность 10-летних государственных облигаций подскочила примерно на 4 базисных пункта до 3,53%, самого высокого уровня с марта.

Аналитики ING написали в своей заметке: «Более широкий вопрос для евро заключается в том, поколеблют ли последние французские новости интерес инвесторов к единой валюте в целом или останутся изолированной французской проблемой».

В Азии офшорный китайский юань торговался на уровне 7,1635 за доллар, что близко к самому высокому уровню за месяц, чему способствовал рост китайских акций.

Криптовалюты оставались волатильными: биткоин вырос на 0,5%, пытаясь прервать трехдневную серию потерь, а эфир вырос на 1,5%.

Цены на золото на европейском рынке во вторник подскочили до двухнедельного максимума, возобновив рост после временной паузы вчера, приблизившись к отметке выше психологического рубежа в 3400 долларов за унцию, чему способствовало текущее снижение курса доллара США по отношению к корзине мировых валют.

Президент США Дональд Трамп объявил об увольнении члена совета директоров Федеральной резервной системы Лизы Кук за неправомерные действия, связанные с ипотекой. Это беспрецедентный шаг, который подрывает доверие к независимости центрального банка и активам США.

Обзор цен

Золото подорожало на 0,6% до 3386,62 долларов, что является самым высоким показателем с 11 августа, с уровня открытия в 3365,95 долларов, зафиксировав минимум в 3351,42 долларов.

В понедельник золото потеряло около 0,2% в качестве передышки после значительного роста в конце прошлой недели.

доллар США

Индекс доллара упал во вторник на 0,35%, возобновив потери после временной паузы вчера, и вновь приблизился к многонедельным минимумам, что отражает возобновившуюся слабость американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

Снижение произошло на фоне ускоренных продаж после того, как президент Дональд Трамп объявил об увольнении члена совета директоров Федеральной резервной системы, что стало беспрецедентным шагом, подрывающим независимость ФРС и активы США.

Увольнение Лизы Кук

Президент Дональд Трамп в понедельник вечером объявил об увольнении Лизы Кук из Совета управляющих Федеральной резервной системы, сославшись на обвинения в неправомерных действиях, связанных с ипотекой.

Кук, первая афроамериканка на посту главы ФРС, должна была оставаться на своем посту до 2038 года.

Трамп, у которого нет законных полномочий увольнять членов совета директоров ФРС, за исключением случаев «при наличии веских оснований», отказался от своей угрозы уволить главу ФРС Джерома Пауэлла, срок полномочий которого истекает в мае следующего года.

Уход Кука может ускорить проводимую президентом реформу Совета управляющих Федеральной резервной системы и Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), который устанавливает процентные ставки.

Лиза Кук, со своей стороны, заявила: «У Трампа нет полномочий увольнять меня, и я продолжу исполнять свои обязанности». Она добавила: «Для увольнения нет никаких оснований, и я не уйду в отставку».

С юридической точки зрения увольнение Кука Трампом может быть оспорено в федеральных судах и, в конечном итоге, в Верховном суде.

Конгресс ограничил односторонние полномочия президента по увольнению управляющих ФРС в соответствии с Законом о Федеральном резерве 1913 года, который предусматривает, что президент может сделать это только «при наличии оснований».

Процентные ставки в США

По данным инструмента FedWatch от CME Group, вероятность снижения процентной ставки США на 25 базисных пунктов в сентябре в настоящее время стабильно составляет 85%, а вероятность сохранения ставок без изменений — 15%.

Вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов в октябре остается стабильной на уровне 92%, а вероятность отсутствия изменений составляет 8%.

Чтобы пересмотреть эти ожидания, инвесторы на этой неделе ждут важных экономических данных США, в частности отчета о потребительских расходах в пятницу, а также ряда комментариев представителей ФРС.

Перспективы золота

Тим Уотерер, главный аналитик рынка в KCM Trade, заявил: Трамп вновь расстроил трейдеров своими замечаниями относительно члена ФРС Кука, что сегодня привело к дополнительному притоку средств в безопасное убежище — золото.

Он добавил: есть ощущение, что Трамп может реорганизовать ФРС, сделав ее более склонной к количественному смягчению, и любое снижение курса доллара или доходности облигаций, вероятно, повлияет на золото.

Фонд SPDR

Золотые запасы SPDR Gold Trust, крупнейшего в мире биржевого инвестиционного фонда с золотым обеспечением, вчера выросли на 1,72 тонны до 958,49 тонны, поднявшись с 956,77 тонны — самого низкого показателя с 6 августа.

Во вторник евро вырос на европейском рынке по отношению к корзине мировых валют, возобновив рост после вчерашней паузы на фоне коррекции и фиксации прибыли с трёхнедельного максимума по отношению к доллару США. Рост был обусловлен возобновившимися опасениями по поводу американских активов, особенно после того, как Дональд Трамп объявил об увольнении члена совета директоров Федеральной резервной системы.

Согласно сообщениям, Европейский центральный банк, скорее всего, сохранит процентные ставки без изменений в следующем месяце, хотя обсуждения смягчения денежно-кредитной политики и дальнейшего сокращения могут возобновиться осенью, если экономика еврозоны ослабнет.

Обзор цен

Евро вырос по отношению к доллару на 0,35% до 1,1660 доллара с уровня открытия 1,1618 доллара, зафиксировав минимум на уровне 1,1610 доллара.

Евро завершил понедельник снижением примерно на 0,85% по отношению к доллару из-за ускоренной коррекции и фиксации прибыли с трехнедельного максимума в 1,1743 доллара.

доллар США

Индекс доллара упал во вторник на 0,35%, возобновив потери после временной паузы вчера, и вновь приблизился к многонедельным минимумам, что отражает возобновившуюся слабость американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

Снижение произошло после того, как президент Дональд Трамп объявил об увольнении члена совета директоров Федеральной резервной системы, что стало беспрецедентным шагом, подрывающим доверие к независимости ФРС и активам США.

Увольнение Лизы Кук

Президент Дональд Трамп в понедельник вечером объявил об увольнении Лизы Кук с должности члена Совета управляющих Федеральной резервной системы, сославшись на обвинения в неправомерных действиях, связанных с ипотекой.

Трамп, у которого нет законных полномочий увольнять членов совета директоров ФРС, за исключением случаев «при наличии веских оснований», отказался от своей угрозы уволить главу ФРС Джерома Пауэлла, срок полномочий которого истекает в мае следующего года.

Уход Кук из центрального банка может ускорить проводимую президентом реформу Совета управляющих Федеральной резервной системы и Комитета по открытым рынкам (FOMC), устанавливающего процентные ставки. Срок её полномочий был рассчитан до 2038 года.

Лиза Кук, со своей стороны, заявила: «У Трампа нет полномочий увольнять меня, и я продолжу исполнять свои обязанности». Она добавила: «Для увольнения нет никаких оснований, и я не уйду в отставку».

С юридической точки зрения увольнение Кука Трампом может быть оспорено в федеральных судах и, в конечном итоге, в Верховном суде.

Конгресс ограничил односторонние полномочия президента по увольнению управляющих ФРС в соответствии с Законом о Федеральном резерве 1913 года, в котором говорится, что президент может сделать это только «при наличии оснований».

Европейские процентные ставки

Пять источников сообщили агентству Reuters, что Европейский центральный банк, как ожидается, сохранит ставки без изменений в следующем месяце, хотя обсуждения дальнейшего снижения могут возобновиться осенью, если экономика еврозоны ослабнет.

Президент ЕЦБ Кристин Лагард заявила в субботу в Джексон-Хоуле, что политика ужесточения, принятая в 2022 и 2023 годах, не привела к рецессии или резкому росту безработицы, как это случалось исторически.

Цена денежного рынка на снижение ставки ЕЦБ на 25 базисных пунктов в сентябре в настоящее время устойчиво ниже 30%.

Чтобы переоценить эти ожидания, инвесторы в предстоящий период ждут публикации нескольких ключевых экономических данных из Европы, а также дальнейших комментариев официальных лиц ЕЦБ.