В пятницу на европейских торгах цены на золото выросли более чем на 2,5%, возобновив рост, который прервался вчера, и вновь приблизившись к отметке выше 5000 долларов за унцию, поскольку спрос на золото как на защитный актив увеличился на фоне геополитической напряженности между Соединенными Штатами и Ираном.

Росту также способствует ослабление доллара США по отношению к корзине мировых валют, поскольку инвесторы ожидают дальнейших данных о дальнейшем изменении процентных ставок Федеральной резервной системы в этом году.

Обзор цен

Цены на золото сегодня: золото подорожало на 2,65% до $4903,08 с уровня открытия сессии в $4778,06 и достигло минимума в $4655,40.

В четверг на закрытии торгов цены на золото упали на 3,6%, что стало первым снижением за последние три дня, из-за сохраняющейся осторожности на мировых рынках металлов и сырьевых товаров.

Оманские переговоры

Мировые рынки внимательно следят за началом важнейших переговоров между Соединенными Штатами и Ираном в Маскате, Оман, на фоне нарастающей напряженности. Переговоры рассматриваются как решающие после того, как Вашингтон выступил с экстренным предупреждением, призвав своих граждан немедленно покинуть территорию Ирана.

Эта необычная дипломатическая эскалация поставила переговоры в Омане в категорию того, что многие считают последним шансом предотвратить потенциальный военный конфликт, создав турбулентность на мировых рынках, которые начали учитывать риски срыва дипломатии и его возможное влияние на энергетическую безопасность и геополитическую стабильность.

Ранее на этой неделе американские военные объявили о том, что сбили иранский беспилотник, который приблизился к авианосцу «Авраам Линкольн» в, как они заявили, враждебном направлении во время его действий в Аравийском море.

Центральное командование США заявило, что беспилотник приблизился к объекту по враждебной траектории с неясными намерениями, игнорируя неоднократные предупреждения и меры по деэскалации, в то время как авианосец находился примерно в 500 милях от иранского побережья.

В противоположность этому, иранские государственные СМИ охарактеризовали полет беспилотника как обычную и законную разведывательную миссию в международных водах, заявив, что он успешно передал изображения и данные, после чего связь с ним была потеряна.

Доллар США

В пятницу индекс доллара снизился примерно на 0,2%, отступив от двухнедельного максимума и направившись к первому падению за три торговые сессии, что отражает ослабление американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

Помимо фиксации прибыли, доллар ослаб на фоне резкой волатильности на большинстве мировых финансовых рынков, поскольку инвесторы ожидают новых данных о траектории процентных ставок Федеральной резервной системы в этом году.

процентные ставки США

Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность сохранения процентных ставок в США без изменений на мартовском заседании составляет 77%, а вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов — 23%.

Чтобы переоценить эти ожидания, инвесторы внимательно следят за предстоящими экономическими данными США и комментариями представителей Федеральной резервной системы.

Прогноз по золоту

Рыночный стратег Илья Спивак заявил, что, по всей видимости, снижается склонность к риску, падают цены на акции, и наблюдается явный резкий обвал цен на биткоин.

Он добавил, что многочисленные сигналы указывают на в целом слабые настроения в отношении риска. В таких условиях золото держится относительно стабильно, в то время как серебро отступает под давлением нежелания рисковать ради промышленных металлов.

Сони Кумари, аналитик рынка в банке ANZ, заявила, что вчера цены на драгоценные металлы резко упали, а сейчас восстанавливаются, поэтому ничего принципиально существенного за ночь не изменилось.

Она добавила, что коррекция цен на золото и серебро происходит в подходящий момент в преддверии китайского Нового года, что может стимулировать рост потребительских расходов в Китае. Однако краткосрочная волатильность может сохраняться до тех пор, пока не будут устранены слабые позиции.

SPDR Gold Trust

Запасы золота в SPDR Gold Trust, крупнейшем в мире биржевом фонде, обеспеченном золотом, в четверг сократились примерно на 4 метрические тонны, что стало третьим подряд дневным снижением, в результате чего общий объем составил 1077,95 метрических тонн, самый низкий уровень с 15 января.

В пятницу евро вырос на европейских торгах по отношению к корзине мировых валют, пытаясь восстановиться после двухнедельного минимума по отношению к доллару США, чему способствовало ослабление доллара на фоне резкой волатильности на финансовых рынках.

В соответствии с ожиданиями, Европейский центральный банк сохранил процентные ставки без изменений пятое заседание подряд и подтвердил, что денежно-кредитная политика остается ограничительной, направленной на возвращение инфляции в целевой диапазон.

Обзор цен

Курс евро сегодня: евро вырос по отношению к доллару на 0,2% до $1,1802 с уровня открытия сегодняшнего дня в $1,1777 и достиг минимума в $1,1766, самого низкого уровня с 23 января.

В четверг евро закрыл торги с падением на 0,25% по отношению к доллару, что стало вторым подряд дневным снижением, поскольку инвесторы продолжали отдавать предпочтение американской валюте.

Доллар США

В пятницу индекс доллара снизился примерно на 0,2%, отступив от двухнедельного максимума и приблизившись к первому снижению за три торговые сессии, что отражает ослабление американской валюты по отношению к корзине основных и второстепенных валют.

Помимо фиксации прибыли, доллар ослаб на фоне резкой волатильности на большинстве мировых финансовых рынков, в преддверии важных переговоров между Соединенными Штатами и Ираном, а также после того, как Вашингтон призвал своих граждан немедленно покинуть территорию Ирана.

Европейский центральный банк

Как и ожидалось, Европейский центральный банк в четверг сохранил основные процентные ставки без изменений на уровне 2,15%, самом низком уровне с октября 2022 года, что стало пятым подряд заседанием без изменений.

ЕЦБ подтвердил свою приверженность подходу, основанному на анализе данных и проводимому на каждом заседании, без предварительного определения конкретного пути изменения процентных ставок, и подчеркнул, что денежно-кредитная политика остается ограничительной для обеспечения возвращения инфляции к целевому уровню.

Кристин Лагард

Президент ЕЦБ Кристин Лагард заявила в четверг, что банк не будет придерживаться заранее определенного плана снижения процентных ставок, отметив, что решение, принятое в марте, будет полностью зависеть от данных, которые поступят в ближайшие недели.

Лагард подтвердила, что ЕЦБ внимательно следит за курсом евро, добавив, что нынешняя сила единой валюты помогает сдерживать импортируемую инфляцию и может способствовать достижению целевых показателей без необходимости дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики.

Она добавила, что инфляция в сфере услуг по-прежнему требует мониторинга, но в целом перспективы стали более сбалансированными по сравнению с концом 2025 года.

Европейские процентные ставки

После заседания прогнозы денежного рынка относительно снижения процентной ставки ЕЦБ на 25 базисных пунктов в марте упали с 50% до примерно 30%.

Чтобы скорректировать эти ожидания, инвесторы ждут дальнейших данных по еврозоне, касающихся инфляции, безработицы и заработной платы.

В пятницу на азиатских торгах японская иена выросла по отношению к корзине основных и второстепенных валют, показав первый за шесть дней рост по отношению к доллару США, пытаясь восстановиться после двухнедельного минимума, чему способствовали умеренные покупки на уровнях перепроданности.

Несмотря на этот отскок, иена, похоже, зафиксирует самое большое недельное падение в этом году на фоне растущих спекуляций по поводу результатов всеобщих выборов в Японии, запланированных на выходные. Последние опросы общественного мнения показывают значительное преимущество правящей коалиции во главе с нынешним премьер-министром Санаи Такаичи, что дает ей зеленый свет для реализации планов по стимулированию экономики.

Обзор цен

Курс японской иены сегодня: доллар упал по отношению к иене на 0,3% до 156,51 йены с уровня открытия сегодняшнего дня в 157,02 йены и зафиксировал внутридневной максимум в 157,05 йены.

В четверг иена закрылась с понижением на 0,15% по отношению к доллару, что стало пятым подряд дневным снижением, и достигла двухнедельного минимума в 157,34 иены за доллар, чему способствовали спекуляции в Японии, связанные с выборами.

Еженедельные показатели

На этой неделе, которая официально завершается сегодняшними расчетами, японская иена снизилась примерно на 1,2% по отношению к доллару США. Это будет первое недельное падение за три недели и самое большое недельное снижение с декабря 2025 года.

японские выборы

Мировые рынки внимательно следят за Японией в преддверии досрочных всеобщих выборов, запланированных на воскресенье. Премьер-министр Санаи Такаичи стремится получить сильный мандат на увеличение государственных расходов, снижение налогов и принятие новой стратегии безопасности, которая, как ожидается, ускорит наращивание обороноспособности страны.

Опросы общественного мнения

Последние опросы общественного мнения указывают на значительное преимущество правящей Либерально-демократической партии во главе с Санаи Такаичи, что укрепляет ее шансы на формирование сильного правительства после выборов.

Опросы, проведенные газетой Asahi и агентством Kyodo News, показывают, что правящая коалиция может одержать убедительную победу: ожидается, что Либерально-демократическая партия преодолеет порог абсолютного большинства в 233 места, а коалиция со своими партнерами потенциально получит около 300 мест из 465.

Рейтинг одобрения Такаичи остается стабильным: согласно последним опросам, поддержка правительства составляет от 57% до 64%. Особенно высока ее популярность среди молодых избирателей в возрасте 18–29 лет, где в некоторых опросах одобрение достигает 90%.

Санаи Такаичи

В субботу премьер-министр Японии Санаи Такаичи заявил, что ослабление иены имеет позитивные стороны, что, по-видимому, противоречит неоднократным предупреждениям Министерства финансов о возможном вмешательстве для поддержки валюты.

В предвыборной речи перед выборами на следующей неделе Такаичи заявила, что, несмотря на критику слабости иены, она представляет собой ценную возможность для экспортных секторов, от пищевой промышленности до автомобилестроения. Она добавила, что падение курса валюты послужило буфером против американских тарифов и оказало ощутимую поддержку экономике.

японские процентные ставки

Рыночные прогнозы повышения процентной ставки Банком Японии на четверть процентного пункта на мартовском заседании остаются ниже 10%.

Чтобы скорректировать эти ожидания, инвесторы ожидают дальнейших данных по инфляции, безработице и заработной плате в Японии.

Прогноз по японской иене

Кэрол Конг, валютный стратег Commonwealth Bank of Australia, заявила, что сильные результаты Либерально-демократической партии побудят Такаичи продолжить реализацию планов экономического стимулирования, что увеличит риск увеличения государственного долга и окажет давление на японские государственные облигации и иену.

Самара Хаммуд, валютный стратег Commonwealth Bank of Australia, заявила, что убедительная победа правящей партии ослабит краткосрочные ограничения для достижения целей фискальной политики Такаичи, включая снижение налога на потребление.

Она добавила, что до сих пор неясно, как Такаичи планирует финансировать стимулирующую фискальную политику, и что возобновившиеся опасения по поводу роста государственного долга негативно повлияют на японские государственные облигации и иену.

Американские фондовые индексы снизились в ходе торговой сессии в четверг, продолжив падение третью сессию подряд на фоне повсеместной распродажи на рынках.

Опубликованные вчера правительственные данные показали, что в частном секторе США в прошлом месяце было создано 22 000 рабочих мест, что ниже ожиданий, предполагавших 45 000 новых рабочих мест, и свидетельствует о продолжающемся замедлении темпов роста на рынке труда в крупнейшей экономике мира в начале 2026 года.

Опубликованные сегодня дополнительные данные показали, что в декабре в США было открыто 6,54 миллиона вакансий, что ниже прогнозируемых 7,25 миллиона.

В связи с продолжающейся приостановкой работы правительства вчера было объявлено, что ежемесячный отчет о занятости в США за январь, публикация которого была запланирована на следующую пятницу, отложена и теперь будет опубликована 11 февраля.

В ходе торгов индекс Доу Джонса снизился на 0,8% (примерно на 408 пунктов) до 49 093 по состоянию на 17:16 GMT. Более широкий индекс S&P 500 упал на 0,9% (примерно на 62 пункта) до 6820, а индекс Nasdaq Composite снизился на 1,0% (примерно на 235 пунктов) до 22 668.